🗂 برگزیده گزارش تحلیلی-تفسیری و تفسیر نسبت دوپنت

📊نماد: دشیمی (شرکت شیمی دارویی داروپخش)

📝 معرفی شرکت:

شرکت شیمی دارویی داروپخش یکی از زیر مجموعه های شرکت سرمایه گذاری دارویی تامین TPICO محسوب می گردد و سهام اصلی آن متعلق به شرکت سرمایه گذاری تامین اجتماعی (شستا) می باشد. شرکت شیمی دارویی داروپخش(DPPC) با حمایت سازمان یونیدو در سال ۱۳۷۱ هجری شمسی ( ۱۹۹۳ میلادی) تاسیس و در سال ۱۳۷۵ هجری شمسی (۱۹۹۷میلادی ) به عنوان شرکتی ایرانی با سهامی عام به بهره برداری رسید و در سال ۱۳۸۱ هجری شمسی ( ۲۰۰۳ میلادی ) در سازمان بورس و اوراق بهادار تهران پذیرفته شد.

✳️ طرح های توسعه: -توسعه و نوسازی تمیز ۱ کارخانه تهران

-توسعه و نوسازی تمیز ۲ کارخانه تهران

-توسعه و نوسازی بخش ریکاوری حلال ها کارخانه تهران

-توسعه و نوسازی اعلان و اطفاء حریق کارخانه تهران

-بهبود و توسعه تجهیزات خطوط تولید کارخانه تهران

-ساخت واحد کنترل انرژی کارخانه کرمانشاه

-اجرای سیستم اعلان و اطفاء حریق کارخانه کرمانشاه

❇️ ترکیب درآمدی شرکت: 🔹 درآمدهای عملیاتی شرکت در دوره ۱۲ ماهه منتهی به اسفند ۹۹ مبلغ ۲۴۴ میلیارد تومان بوده که نسبت به مدت مشابه سال قبل ۴۱٪ افزایش داشته است.

پ.ن: روند ۵ ساله درآمد عملیاتی شرکت در نمودار رسم شده است.

⭕️بهای تمام شده درامد عملیاتی:

🔸این شرکت در ۱۲ ماهه منتهی به اسفند ۹۹ مبلغ ۱۲۰ میلیارد تومان هزینه پرداخت کرده که نسبت به مدت مشابه سال قبل ۱۳٪ افزایش پیدا کرده است.

پ.ن: روند ۵ ساله بهای تمام شده درآمد های عملیاتی شرکت در نمودار رسم شده است.

💳 هزینه های مالی: هزینه مالی شرکت در ۱۲ ماهه منتهی به اسفند ۹۹ مبلغ ۱۵.۵ میلیارد تومان بوده است که نسبت به دوره مشابه سال قبل ۱٪ کاهش داشته است.

پ.ن: روند ۵ ساله هزینه های مالی شرکت در نمودار رسم شده است.

⭕️تفسیر روش دوپونت برای بازده حقوق صاحبان سهام شرکت

بازده حقوق صاحبان سهام شرکت ( ROE) معیار سنجش عملکرد مدیریت در سودآوری است .میزان بازده حقوق صاحبان سهام در سال ۹۹ برابر ۹۴٪ درصد می باشد در حالی که در سال ۹۸ برابر ۵۷٪ بوده است که نسبت به سال گذشته ۳۷٪ افزایش یافته است.نسبت ROE صنعت عدد ۷۶٪ را نشان می دهد و ROE شرکت ۱۸ درصد بالاتر از متوسط صنعت است. نسبت ROE تحت تاثیر سه عامل به شرح زیر قرار دارد:

۱️⃣نسبت گردش دارایی ها: این نسبت نشان دهنده کارایی شرکت در استفاده از دارایی ها جهت ایجاد سود است. این نسبت در سال ۹۸ برابر ۰.۹۳ بوده و در سال ۹۹ برابر ۱.۰۸ بوده است و شاهد رشد ۰.۱۵ گردش دارایی ها می باشیم. علت افزایش این نسبت رشد بیشتر درآمد نسبت به دارایی های شرکت می باشد.

۲️⃣اهرم مالی: اهرم مالی که با نسبت مالکانه سنجیده می شود ، حاصل دارایی بر حقوق صاحبان سهام است. نسبت اهرم مالی در سال ۹۹ عدد ۲.۱۲ نشان می دهد و در سال ۹۸ برابر ۳.۳۱ بوده است و بیانگر کاهش ۱.۱۹ اهرم مالی است که علت کاهش این نسبت رشد بیشتر حقوق صاحبان سهام نسبت به دارایی های شرکت می باشد.

۳️⃣نسبت حاشیه سود(خالص): درصدی از درامدهای شرکت که تبدیل به سود شده است. (با احتساب فعالیت های اصلی و سرمایه گذاری های شرکت) هر چه این نسبت بالاتر باشد مطلوب تر است.

این نسبت از ۱۶٪ به ۳۱٪ افزایش پیدا کرده است.

✅همانطور که از مطالب فوق استنتاج می شود عامل تاثیر گذار بر رشد ROE، رشد حاشیه سود خالص و گردش دارایی شرکت می باشد. البته کاهش اهرم مالی شرکت توانسته مقداری از رشد ROE را کاهش دهد.

➖➖➖➖➖➖➖➖➖➖ #دشیمی ➖➖➖➖➖➖➖➖➖➖ کانال کدال⬇️⬇️ 📎: