🗂 برگزیده گزارش تحلیلی-تفسیری و تفسیر نسبت دوپنت

📊 نماد: کگاز (شیشه و گاز)

معرفی شرکت:

کارخانه شیشه وگاز»شوگا« در سال ۱۳۳۹ با هدف اولیه تولید بطری ، شیشه و نوشابه مصرفی شرکت نوشابه سازی کانادادرای تاسیس گردید و فعالیت خود را در سال ۱۳۴۱ با یک کوره کوچک آغاز نمود.

✳️ طرح های توسعه: - پروژه فاز ۲ با هدف راه اندازی سالن جدید تولید و کوره ۲۰۳تنی

- فاز ۳ تولید بطر با کوره ۲۰۳ تنی و ماشین آلات مدرن

❇️ ترکیب درآمدی شرکت: 🔹 درآمدهای عملیاتی شرکت در دوره ۱۲ ماهه منتهی به اسفند ۹۹ مبلغ ۲۵۴ میلیارد تومان بوده که نسبت به مدت مشابه سال قبل ۸۵٪ افزایش داشته است.

پ.ن: روند ۵ ساله درآمد عملیاتی شرکت در نمودار رسم شده است.

⭕️بهای تمام شده درامد عملیاتی:

🔸این شرکت در ۱۲ ماهه منتهی به اسفند ۹۹ مبلغ ۱۴۲.۴ میلیارد تومان هزینه پرداخت کرده که نسبت به مدت مشابه سال قبل ۶۰٪ افزایش پیدا کرده است.

پ.ن: روند ۵ ساله بهای تمام شده درآمد های عملیاتی شرکت در نمودار رسم شده است.

💳 هزینه های مالی: هزینه مالی شرکت در ۱۲ ماهه منتهی به اسفند ۹۹ مبلغ ۱۱.۷ میلیارد تومان بوده است که نسبت به دوره مشابه سال قبل ۳۶۹٪ افزایش داشته است.

پ.ن: روند ۵ ساله هزینه های مالی شرکت در نمودار رسم شده است.

⭕️تفسیر روش دوپونت برای بازده حقوق صاحبان سهام شرکت

بازده حقوق صاحبان سهام شرکت ( ROE) معیار سنجش عملکرد مدیریت در سودآوری است .میزان بازده حقوق صاحبان سهام در سال ۹۹ برابر ۶۱.۳٪ درصد می باشد در حالی که در سال ۹۸ برابر ۳۵.۳٪ بوده است که نسبت به سال گذشته ۲۶٪ افزایش یافته است.نسبت ROE صنعت عدد ۷۸٪ را نشان می دهد و ROE شرکت ۵ درصد بالاتر از متوسط صنعت است. نسبت ROE تحت تاثیر سه عامل به شرح زیر قرار دارد:

۱️⃣نسبت گردش دارایی ها: این نسبت نشان دهنده کارایی شرکت در استفاده از دارایی ها جهت ایجاد سود است. این نسبت در سال ۹۸ برابر ۰.۵۷ بوده و در سال ۹۹ برابر ۰.۴۴ بوده است و شاهد کاهش ۰.۱۳ گردش دارایی ها می باشیم. علت کاهش این نسبت رشد بیشتر دارایی های شرکت نسبت به درآمد می باشد.

۲️⃣اهرم مالی: اهرم مالی که با نسبت مالکانه سنجیده می شود ، حاصل دارایی بر حقوق صاحبان سهام است. نسبت اهرم مالی در سال ۹۹ عدد ۴.۹۶ نشان می دهد و در سال ۹۸ برابر ۳.۹۲ بوده است و بیانگر افزایش ۱.۰۴ اهرم مالی است که علت افزایش این نسبت رشد بیشتر دارایی های شرکت نسبت به حقوق صاحبان سهام می باشد.

۳️⃣نسبت حاشیه سود(خالص): درصدی از درامدهای شرکت که تبدیل به سود شده است. (با احتساب فعالیت های اصلی و سرمایه گذاری های شرکت) هر چه این نسبت بالاتر باشد مطلوب تر است.

این نسبت از ۲۲٪ به ۳۱.۵٪ افزایش پیدا کرده است.

✅همانطور که از مطالب فوق استنتاج می شود عامل تاثیر گذار بر رشد ROE، رشد اهرم مالی و حاشیه سود خالص شرکت می باشد. البته کاهش گردش دارایی شرکت توانسته مقداری از رشد ROE را کاهش دهد.

➖➖➖➖➖➖➖➖➖➖ #کگاز ➖➖➖➖➖➖➖➖➖➖ کانال کدال⬇️⬇️ 📎: